Investir dans les technologies propres : Occasions et défis
18 juillet 2022
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4 Minutes
La transition énergétique s’est considérablement accélérée au cours des dernières années. Nous avons constaté un intérêt croissant de la part des investisseurs qui souhaitent soutenir les entreprises de technologies d’énergie propre, ainsi qu’un soutien accru de la part des sociétés et des gouvernements ainsi qu’en matière de réglementation à l’égard de l’énergie propre. Lors de la Conférence virtuelle sur la transition énergétique mondiale vers les technologies et l’énergie propres de 2022 de Valeurs Mobilières TD, qui a duré trois jours, des centaines de clients et d’investisseurs mondiaux ont entendu le témoignage de plus de 50 entreprises et investisseurs influents qui transforment activement le secteur et facilitent la transition énergétique.
Les facteurs favorables à long terme offrent des occasions de croissance
Il est largement accepté dans l’ensemble du secteur, et même à notre conférence, que la transition énergétique est un élément nécessaire du parcours vers les émissions nettes nulles. Les entreprises axées sur les technologies d’énergie propre seront à l’avant-plan de la transition, créant des occasions pour les investisseurs et les pionniers du secteur.
« Malgré la volatilité actuelle des marchés, il y a d’importants facteurs favorables à long terme pour les secteurs des technologies et de l’énergie propres », explique Steve Akman, directeur, Marchés mondiaux – Énergie, Services bancaires d’investissement, Valeurs Mobilières TD. « Il existe un large consensus que la transition énergétique est nécessaire pour atténuer les changements climatiques, de sorte que les entreprises qui mettent au point ou qui ont des technologies éprouvées et des plans commerciaux solides seront bien placées pour réussir au fil du temps. »
Par exemple, dans le cadre de notre Groupe d’experts sur les technologies pour optimiser le secteur de l’énergie renouvelable, les investisseurs ont entendu parler de modules solaires uniques conçus pour l’énergie solaire intégrée aux bâtiments, ainsi que des concentrateurs solaires luminescents superposés qui stimulent la production d’énergie sur les modules solaires. Dans le même groupe, un autre participant a donné un aperçu de l’utilisation de l’intelligence artificielle et des grands ensembles de données provenant des actifs d’énergie renouvelable pour optimiser les gains de production et réduire les coûts. Les données peuvent aider à améliorer le rendement et à déterminer les facteurs de risque, en fournissant des renseignements sur les marchés au sujet des angles morts précédents des projets d’énergie renouvelable. Ces technologies permettront de faire progresser la prolifération des énergies renouvelables en tirant parti de nouvelles sources d’énergie et en rendant les formes de production existantes plus efficaces.
Bien que les combustibles fossiles soient toujours utilisés pour produire de l’électricité dans de nombreuses régions, les contraintes d’offre, l’augmentation de la demande internationale et l’augmentation des prix de l’électricité ont renouvelé l’attention sur l’indépendance et la sécurité énergétiques comme éléments clés de la transition. Grâce à un important soutien financier privé, gouvernemental et réglementaire pour la commercialisation de ces technologies propres et au désir croissant de sécurité énergétique, la trajectoire du secteur privilégie les technologies renouvelables et propres.
L’importance du capital et de trouver les bons partenaires de placement
Des capitaux importants sont souvent nécessaires pour les investissements dans les technologies propres et la transition énergétique. Comme bon nombre de nos présentateurs l’ont mentionné, leurs entreprises en sont encore aux premières étapes de la recherche et du développement ou établissent la viabilité commerciale de leur technologie. Il y a de plus en plus de grands investisseurs de capital de démarrage, de capital de risque et de croissance qui cherchent à soutenir des idées, des technologies et des équipes de gestion novatrices. Toutefois, certains investisseurs actuels du secteur de l’énergie trouvent que les placements dans ces entreprises ou technologies présentent un profil de risque plus élevé que celui de leurs activités de base traditionnelles, et les marchés naissants ne permettent pas toujours les investissements à grande échelle.
Par conséquent, de nombreuses entreprises d’énergie propre, nouvelles ou plus petites, ont souvent besoin de conseils d’experts alors qu’elles explorent comment et où elles s’inscrivent dans le contexte énergétique actuel ainsi que la meilleure façon d’accéder aux bonnes sources de capital, et elles peuvent profiter de mises en relation avec des investisseurs pour concrétiser ces occasions.
« Notre équipe cherche à acquérir une compréhension approfondie des technologies qui accéléreront notre trajectoire vers une économie à faibles émissions de carbone. Ce faisant, nous favorisons de solides relations avec les entreprises qui participent à la transition vers les technologies et l’énergie propres afin que nous puissions aider les clients à trouver le financement ou le partenaire stratégique approprié », ajoute Steve. « Nous faisons part de nos connaissances et de nos conseils pour établir des liens qui favorisent la réussite de nos clients. » En offrant ces conseils, nos experts du secteur et des produits travaillent en étroite collaboration avec notre groupe Solutions aux enjeux environnementaux, sociaux et de gouvernance (ESG) pour offrir des services-conseils liés aux enjeux ESG à notre clientèle mondiale. Cela comprend la structuration et la création d’un cadre pour les produits verts et liés aux enjeux sociaux et à la durabilité, les services-conseils sur les pratiques gagnantes et les normes du marché pour l’intégration des enjeux ESG dans la production de rapports et la stratégie d’entreprise, et la diligence raisonnable liée aux enjeux ESG pour les opérations de fusion et d’acquisition ainsi que de capital-investissement.
Défis pour les entreprises d’énergie propre et les investisseurs
Malgré ces facteurs favorables, le contexte actuel n’est pas sans défis. En raison de la confluence d’événements comme la guerre entre la Russie et l’Ukraine, de la hausse des taux d’intérêt, de l’inflation et des problèmes liés à la chaîne d’approvisionnement, nous assistons à un repli des marchés dans de nombreux secteurs. Les entreprises en démarrage qui ont inscrit des rendements supérieurs au cours des dernières années ont été touchées de façon disproportionnée.
Compte tenu du contexte du marché, les investisseurs examinent de plus près les plans d’affaires et la trajectoire de croissance, la taille du marché potentiel et la capacité des entreprises à prendre de l’expansion pour répondre à la demande et être concurrentielles.
Vers un avenir propre
L’importante participation à la Conférence virtuelle sur la transition énergétique mondiale vers les technologies et l’énergie propres de 2022 de Valeurs Mobilières TD témoigne de l’intérêt croissant des investisseurs pour les technologies propres et la transition énergétique. Les changements climatiques sont l’un des enjeux les plus pressants de notre époque. En tant qu’institution financière mondiale, nous comprenons le rôle important que nous jouons pour soutenir les entrepreneurs, les entreprises et les investisseurs qui favorisent la transition énergétique afin de créer un avenir meilleur et plus propre.
Directeur, Marchés mondiaux Énergie, Services bancaires d’investissement, Valeurs Mobilières TD
Directeur, Marchés mondiaux Énergie, Services bancaires d’investissement, Valeurs Mobilières TD
Directeur, Marchés mondiaux Énergie, Services bancaires d’investissement, Valeurs Mobilières TD
